Ειδικότερα, η αγορά των ιδιωτικών κλινικών που άγγιξε το υψηλότερό της σημείο το 2012 με έσοδα 1,2 δισ. ευρώ, ανακάμπτει σταθερά από το 2016 και μετά, ανακτώντας το χαμένο έδαφος που υπήρξε τα χρόνια της κρίσης. Η ανάκαμψη ερμηνεύει και την προσέλκυση ισχυρών επενδυτικών κεφαλαίων που έχουν τοποθετηθεί στην ελληνική αγορά τα τελευταία χρόνια, ενισχύοντας τη συγκέντρωση στον κλάδο με έμφαση την Αττική όπου κυριαρχούν δύο κυρίως μεγάλοι επιχειρηματικοί όμιλοι. Παρά την προσέλκυση υψηλών επενδύσεων, τα επενδυόμενα κεφάλαια αξιοποιήθηκαν για τη συγκέντρωση του κλάδου (η δυναμικότητα σε αριθμό κλινών παρέμεινε το 2022 στα επίπεδα του 2018 στις 14.570 περίπου) που ενισχύθηκε μέσα από τις διαδοχικές εξαγορές των τελευταίων ετών. Βασική αιτία αποτελεί το αυστηρό πλαίσιο για τη δημιουργία νέων μονάδων και ειδικότερα κέντρων νοσηλείας με γενική νάρκωση –σήμερα επιτρέπεται μόνο με τοπική αναισθησία–, κάτι που θα δημιουργούσε τις προϋποθέσεις για νέες επενδύσεις στον κλάδο, όταν η σύγχρονη τεχνολογία επιτρέπει το 78% των επεμβάσεων να είναι με νοσηλεία μόλις μιας ημέρας. Με βάση τις προβλέψεις της ICAP Grif ο μέσος ετήσιος ρυθμός ανόδου της αγοράς ιδιωτικής υγείας την 3ετία 2024-2026 εκτιμάται στο 9%, ανεβάζοντας το σύνολο της αγοράς στα 2,5 δισ. ευρώ στο τέλος του 2026, τροφοδοτώντας περαιτέρω το επενδυτικό ενδιαφέρον και τις ανακατατάξεις στην αγορά.

Η τάση αυτή εκδηλώνεται παρά το μέτρο απομείωσης των απαιτήσεων, δηλαδή τις προβλέψεις για clawback και rebate σε ασφαλισμένους του ΕΟΠΥΥ, που επιβλήθηκε από το 2013 λόγω της οικονομικής κρίσης και συνεχίζεται ακόμη, συντηρώντας ένα κατάλοιπο της μνημονιακής περιόδου, δημιουργώντας σύμφωνα με εκπροσώπους του κλάδου «σοβαρές στρεβλώσεις στον κλάδο».

Μετά την είσοδο του CVC Capital Partners που μέσω της Hellenic Healthcare εξαγόρασε το 2017 το Metropolitan Hospital, το 2018 το ΙΑΣΩ General και το ίδιο έτος το Υγεία και τις γυναικολογικές κλινικές Λητώ και Μητέρα, ενισχύθηκε η συγκέντρωση του κλάδου με έμφαση στη γεωγραφική περιφέρεια της Αττικής. Με βάση τα συγκεντρωτικά στοιχεία:

• Ο όμιλος Hellenic Healthcare ελέγχει το 34,5% στην αγορά των γενικών κλινικών, το 35% στην αγορά των μαιευτικών κλινικών, το 2,5% στην αγορά των διαγνωστικών κέντρων και το 27% στο σύνολο της αγοράς των γενικών, μαιευτικών κλινικών και διαγωνιστικών κέντρων. Διαθέτει 3 κλινικές στην Αθήνα (Metropolitan Hospital, Metropolitan General και Υγεία), 1 γενική κλινική στο Ηράκλειο Κρήτης (Creta Interclinic), 1 γενική κλινική στην Καλαμάτα (City Hospital), 1 μαιευτική – γυναικολογική – παιδιατρική κλινική στην Αθήνα (Μητέρα), 1 μαιευτική – γυναικολογική κλινική στην Αθήνα (Λητώ), 1 κέντρο γενετικής και γενωμικής (ALAB), 1 μονάδα IVF (Υγεία Εμβρυογένεσις), 7 προηγμένα διαγνωστικά κέντρα (Healthspot) σε Αττική, Σαντορίνη, Μύκονο, 7 διαγνωστικά κέντρα (Platon Diagnosis) σε Θεσσαλονίκη και Αττική.

• Ο όμιλος Ιατρικού Κέντρου ελέγχει το 25,6% στην αγορά των γενικών κλινικών και διαθέτει 6 γενικές κλινικές στην Αθήνα (Ιατρικό Αθηνών, Ψυχικού, Παλαιού Φαλήρου, Δάφνης, Περιστερίου και Παιδιατρικό Αθηνών), 1 γενική κλινική – παιδιατρική κλινική στη Θεσσαλονίκη (Διαβαλκανικό).

• Ο όμιλος Βιοϊατρικής ελέγχει το 9,6% στην αγορά των γενικών κλινικών και διαγνωστικών κέντρων και 3% στην αγορά των γενικών κλινικών, μέσω 2 γενικών κλινικών δυναμικότητας 266 κλινών, 70 διαγνωστικών κέντρων σε Ελλάδα και Κύπρο και 1 κέντρο διεθνών ασθενών.

• Ο όμιλος Ιατρόπολις ελέγχει το 12,4% στην αγορά των λοιπών κλινικών και διαγνωστικών κέντρων.

• Ο όμιλος Euromedica ελέγχει το 6% στο σύνολο της αγοράς και κυριαρχεί στη Θεσσαλονίκη με 3 γενικές κλινικές, 1 μονάδα υποβοηθούμενης αναπαραγωγής, 1 κέντρο αποκατάστασης και 7 διαγνωστικά κέντρα. Η παρουσία του στην ευρύτερη Βόρεια Ελλάδα είναι ισχυρή με μια 1 γενική κλινική και διαγνωστικά κέντρα σε Κοζάνη, Αλεξανδρούπολη και Κατερίνη. Στην Κεντρική Ελλάδα ο όμιλος έχει παρουσία στη Λάρισα με 1 διαγνωστικό κέντρο. Στην Αττική ο όμιλος λειτουργεί και εξελίσσει ένα δίκτυο 10 διαγνωστικών κέντρων. Τέλος διαθέτει 2 σύγχρονες κλινικές στη Ρόδο και την Κρήτη, όπου λειτουργεί επίσης 2 διαγνωστικά κέντρα.

• Ο όμιλος Ιασώ ελέγχει το 11,4% στην αγορά των μαιευτικών και γενικών κλινικών με έμφαση στον κλάδο των μαιευτικών κλινικών που κατέχει 38,6% και διαθέτει 1 μαιευτική – γυναικολογική – γενική κλινική στην Αθήνα (Ιασώ), 1 παιδιατρική κλινική στην Αθήνα (Ιασώ Παίδων), 1 γενική – μαιευτική κλινική στη Λάρισα (Ιασώ Θεσσαλίας).

Στις τελευταίες εξελίξεις καταγράφεται η εξαγορά του δικτύου κλινικών της Euromedica από την εταιρεία Ημιθέα, ιδιοκτήτρια του νοσοκομείου «Ερρίκος Ντυνάν». Η δεσμευτική συμφωνία (SPA) που υπογράφηκε με την Farallon προβλέπει την εξαγορά από το «Ερρίκος Ντυνάν» 5 γενικών και μαιευτικών κλινικών σε Θεσσαλονίκη, Ρόδο και Κοζάνη, ενός κέντρου αποκατάστασης στη Θεσσαλονίκη, καθώς και εταιρειών προμηθειών, πληροφορικής και εκμετάλλευσης ακινήτων. Από την πλευρά του «Ερρίκος Ντυνάν» έχει επισημανθεί ότι φιλοδοξία του νέου ομίλου είναι να καταστεί σημείο αναφοράς στην Ελλάδα για υπηρεσίες περίθαλψης. Οι ανακατατάξεις αναμένεται να συνεχιστούν το 2025 στο πλαίσιο της πρόθεσης του CVC Capital Partners, που διαθέτει σημαντική παρουσία στον χώρο της υγείας και ειδικότερα στον τομέα των ιδιωτικών κλινικών στην Ευρώπη, να αποεπενδύσει σταδιακά από τον κλάδο υγείας στη χώρα μας πουλώντας, σύμφωνα με πληροφορίες, το 60% της συμμετοχής του, με τις συζητήσεις να διεξάγονται με όμιλο υγείας των Ηνωμένων Αραβικών Εμιράτων.

Πηγή: Money Review